公积金收益受质疑 1000元一年收益买一斤猪肉？

图/东方IC

■网帖称自行打理30年后可获利30万元；

■该帖掀起“公积金制度存废”争论；

■专家认为，使用公积金增值部分建廉租房应是“有偿的”

羊城晚报记者 刘薇

“如果你工资超过5000元，废除公积金后，把钱交给你打理，即使买个4%的货币基金，你也能完爆那帮公积金管理中心的大老爷们。”近日，一则题为《公积金？废了吧！》的网络神帖疯传，该帖一出，立即引发网友对帖子本身及公积金“存废”的大讨论。

网帖1

缴公积金不如买“宝宝”

作者在网帖中称，他拿50万元贷款额度为样本，不提前还贷计算后得出，公积金贷款30年利息支出41万元，商业贷款利息支出64万元，两者相差23万元。对于可以省下的巨款，作者则称：“这只是表象。”

他接着算到，按公积金单位缴存8%，个人缴存12%计算，如果废除公积金制度直接发到手里，相当于每个月涨了20%的工资收入。以月薪5000元计算，忽略工资涨幅、CPI涨幅、未来利率市场化等因素，每个月将直接有1000多元现金发到手中，一年就是1.2万元。“如果废除公积金，你每年都提取这笔钱去投资，比如就放在‘宝宝’之类的货币基金里，按照最近年化收益约4%计算”，复利投资30年后可得66.1018万元，扣除36万元本金，纯收益30.1018万元，“顿时秒杀23万的利差”；如果要和23万元持平，也只需年投资收益在3.5%左右，只比一年定存3%略高。

对于公积金利息，作者称“那是你想多了”。他计算得出，1.2万元一年只能得利息22.75元，相当于“一斤瘦肉的价钱”。此外，公积金增值收益根本到不了职工手上，个人财产的持有人是“没有话事权”的。

“看到这里，你是支持废除公积金，还是支持保留公积金？”作者最终反问道。

网友2

贷款买房能省几十万元

这篇网帖一出立即在网上疯传，由于帖子表面看去循序渐进、角度独到、计算精确，第一印象让人感到“确实很有道理”。然而记者浏览各大网站的评论发现，尽管作者完全站在老百姓的角度说话，但不少网友却提出质疑，并指出作者的算法不对，偷换概念，是“不懂公积金制度”。

网友“爱克斯匹克”回帖称：“按照作者列举的例子，工资收入由4000元变成5000元，工资收入是增加了25%啦，不是20%……”他还指出作者这样算忘了一个前提，即“首先要贷款购房，贷了款要偿还贷款本息，偿还住房贷款本息是可以提取公积金的，并且用公积金的钱偿还了住房贷款以后，剩余的收入还是可以用来购买‘宝宝’获益。而且用公积金贷款省下来的利息支出也可以用来买‘宝宝’，所以公积金贷款能省的应该远大于文章中的23万元。”

另一位网友“一张大嘴”则指出：“按照作者的计算方法，贷款买房者从公积金得到的好处应该是：一方面是因为低利率节省下来的23万元；另一方面是利用每年取出来的公积金进行理财的收益（按4%的收益）30万元。两者相加是53万元。”

网友“白菜帮子”则认为，公积金不但降低了个人所得税，而且做30年期的贷款购房，能省下几十万元利息，“这从月还款上就能体现出来，按50万元贷30年，每个月能省超过600元”。

更多网友意见则集中在：“如果不缴存公积金，单位还会给出这笔钱吗？”不少网友都认为，没了公积金的强制缴存，单位肯定不会出这笔钱了。

记者仔细研究帖中的计算办法后也发现，确实有漏洞。作者所写的这种情况只发生在不申请公积金贷款的情况下，且没有考虑扣除个人所得税等因素。如果需要贷款买房，即使不缴存改直接发放，由于每个月都有商贷月供要还，实际结余并不能达到1000元那么多，那么投资收益也就没这么大了，相反还要付出比商贷更高的利息。

此外，只要买了房就可以申请提取公积金，提的钱在付了房款后同样可以拿去投资获利。所以上述比较并不十分科学合理。

专家3

建立统一住房金融机构

尽管帖子本身有待商榷，但针对近期热议的公积金制度“存废”问题上，该帖又掀起了一股讨论的小高潮。

记者了解到，自2002年开始执行的《住房公积金管理条例》距今已有12年，随着房价的快速上涨，公积金制度确实已呈现多方“不适”，比如提取不便，若不买房只能等退休才能一次性提出，其他情况无法动用；收入越高的缴存越多，买得起房的都是中高收入者，却在使用着低收入者缴存的公积金，有“劫贫济富”之嫌，甚至有传某些地方公积金成了管理机构“私房钱”，浪费惊人，此外还有公积金沉睡、缴存不公等问题。近几年来对修订《条例》的呼声日益高涨，甚至遭遇“存废之争”。

“从这个帖子表达的态度来看，只能说是完全站在个人立场看问题，没有考虑全行业甚至是全国的大局，眼光太短了。”一位公积金中心的管理人士私下对羊城晚报记者表示，这项制度“有其存在的价值，只不过与时俱进的进行改革和完善是必要的。”

上海财经大学不动产研究所常务副所长陈杰表示，目前情形下，基于政府强制储蓄的住房公积金，还有没有单独存在的必要，以及如果存在，到底能发挥什么样的作用，该如何运行，如何保护缴存人的权益，如何规范管理和防范风险，如何与社会转型和国家战略调整相适应等问题，值得好好深思。

此前他在接受羊城晚报记者采访时曾表示，公积金制度虽然是学来的，但有中国自己的特色，在当前来说仍然在发挥着积极作用，因此并不能简单取消了之。“长期解决办法最好是建立全国统一的专业政策性住房金融机构，在执行政府规定的政策性住房金融业务的基础上，严格实施规范的风险管理和内控机制。”此外，他认为，住房公积金的增值收益拿去建廉租房、公租房应是“有偿的”，至少本金应该归还，再纳入公积金资金池中供职工提取和贷款，做到真正惠及缴存人。