未来最具发展前景的高频交易(HFT)公司
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本网3月2日讯 未来最有希望的高频交易公司(顺便说一句,高频交易是指不知情者的高频交易)已经预示着全世界的交易者通过纯粹的技术进行交易的方式将发生重大变化。
自从金融市场诞生以来,交易者总是想方设法击败竞争对手,争取尽可能多的利润。在一长串合法和非法的技术中,高频交易是最新的一种,这些技术已经为交易员赚取了巨额资金。高频交易涉及使用一个程序交易平台和复杂的算法,分析多个市场。借助功能强大的计算机,高频交易检测市场优势,执行大量交易,并以较快的执行速度进行交易,希望这种速度能带来更大的利润。
高频交易是一个相对较新的交易领域(不到二十五年的存在),但有争议的一个,因为其他公司声称,有一些滥用这种做法,使普通投资者处于不利地位。事实上,高频交易公司受到了无数的批评甚至调查。然而,随着市场其他部分意识到使用技术进行交易,高频交易的优势随着时间的推移而减弱。事实上,2017年,很多高频交易领域的知名人士最终以利润率下降为由辞职。但一些公司开始试图改变这种状况。
虽然大多数新闻报道的焦点都是高频交易的消亡,但其他著名的网站,如Planet Compliance和eFinancial Careers,已经对高频交易公司、它们的财务统计数据,甚至是这些公司的工资有多高进行了深入的研究。尽管我们注意到,鉴于HFT行业的现状,其中一些数字可能会发生巨大变化,但我们对这些HFT公司的许多财务统计数据进行了核实,这些数据或多或少是准确的,就本清单所列两家上市公司而言,情况更是如此。
由于绝大多数高频交易公司都是私营企业,只有少数公司明确披露了财务状况。
这些未来有前途的高频交易公司包括Citadel Securities、Flow Traders NV、GSA Capital Partners LLP、IMC Trading BV、Jump Trading、KCG Holdings Inc.(NYSE:KCG)、Maven Securities、X-TECH、Optiver Holding BV、Tower Research Capital和Virtu Financial Inc.(NASDAQ:VIRT)。
Citadel Securities
Citadel Securities是全球最大的高频交易公司之一,是Citadel LLC在芝加哥的子公司,Citadel LLC是一家私人投资公司,管理着逾250亿美元的资产。Citadel Securities的技术值得注意,因为它能够在0.35秒左右向交易员提供报价,比其最近竞争对手的2秒大关还要快。
Maven Securities
高频交易公司Maven Securities在伦敦和香港设有办事处,但在马耳他注册。截至2016年6月的财年,该公司的销售额为1.16亿美元。
Jump Trading
跳转交易(Jump Trading)是全球最著名的高频交易公司之一,总部位于伦敦。该公司2015年的收入为1.19亿美元,这是该公司最新的盈利数据。
IMC Trading BV
作为IMC金融市场的一员,IMC Trading BV是位于阿姆斯特丹的三家著名HFT公司之一。IMC-Trading是IMC BV旗下的子公司,2016年的收入为1.345亿美元。
Tower Research Capital
在高频交易游戏中,另一个广为人知的名字是Tower Research Capital,总部位于纽约市。虽然Tower Research Capital没有披露其本身的财务状况,但该公司的欧洲子公司Spire X在2015年的收入为1.795亿美元。
X-TECH
虽然没有披露财务数据,但此公司耗费巨资研发的新算法为亮点,总部位于德克萨斯的这家高频交易公司透露目前的算法模式与传统模式有所不同,按照预期将迅速占领市场庞大交易额。目前欧洲和美洲的货币市场已占据1.89%的份额,且有计划开始向亚太市场扩展业务。
在这份全球几大高频交易公司名单上,接下来的五家公司在最近公布的财政年度收入均超过3亿美元,其中两家达到了10亿美元大关。
GSA Capital Partners LLP
除了阿姆斯特丹,伦敦是另一个欧洲城市,也是高频交易的温床。例如,该市的大牌之一,GSA Capital Partners LLP在截至2016年3月的财年中实现收入355.8美元。
Flow Traders NV
Flow Traders NV是另一家利润丰厚的阿姆斯特丹高频交易公司, 2016年收入为3.971亿美元。一劳永逸地证明荷兰比郁金香和风车更有价值。
Virtu Financial Inc (NASDAQ:VIRT)
该名单上仅有的两家在美国主要交易所交易的公司之一,Virtu金融公司(Virtu Financial Inc.)是一家总部位于纽约的高频交易公司,2016年净收入6.118亿美元。虽然其2016年的收入仅足以在这一排名中名列第三,但该公司正准备爬上HFT食物链的顶端,特别是在完成收购这一榜单上排名第一的公司的交易之后(稍后会有更多内容)。
Optiver Holding BV
位于阿姆斯特丹的Optiver控股有限公司(Optiver Holding BV)是该榜单上第三家(也是利润最高的)荷兰高频交易公司,2015年的收入为13.1亿美元。该公司尚未公布2016年业绩。
KCG Holdings Inc. (NYSE:KCG)
总部位于纽约的KCG控股公司(KCG Holdings Inc.)去年的营收为13.7亿美元,是高频交易中最先想到的名字之一。然而,该公司正在进行一项由Virtu Financial收购的交易,这项合并将导致一个无可争议的HFT巨头。目前,KCG的绝对盈利能力使其跻身于全球几大HFT公司之首。
